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Dieses Buch befasst sich mit dem Thema Portfoliomanagement und lässt sich in zwei Teile untergliedern. Im ersten Teil werden die theoretischen Grundlagen des Portfoliomanagements, sowie die internationale Diversifikation dargestellt. Im zweiten Teil wird eine empirische Untersuchung mit dem Ziel durchgeführt, ein Portfolio zu bilden welches im Falle Hausse des Marktes eine positive Korrelation aufweist und im Falle einer Baisse nur schwach korreliert ist. Das Portfolio wurde anhand verschiedener Aktien aus unterschiedlichen Indizes zusammengesetzt. Die Selektion der Aktien erfolgte aufgrund ihres Betas. Der Vergleich des Portfolios mit dem MSCI ACWI zeigt, dass das Portfolio gute Ergebnisse erzielt. Dieses Resultat muss jedoch aufgrund der Konstruktion des Portfolios relativiert werden.

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Teo Gianinazzi, geb. 1986 in Sorengo, erwarb 2010 den Bachelor of Arts in Betriebswirtschaftlehre an der HSG. Im Verlaufe des Bachelorstudiums hat er dieses Buch geschrieben. Zurzeit befindet er sich im Master in Banking and Finance an der HSG.

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